Tiền và tương đương tiền

2 min read

Key takeaway

Tương đương tiền là tài sản có thể chuyển thành tiền nhanh chóng mà KHÔNG bị sụt giảm giá trị trọng yếu - điều kiện ‘không mất giá’ loại trừ vàng trang sức, thành phẩm, và hàng hóa đã thế chấp.

WHAT

Tiền và tương đương tiền (cash & cash equivalents) gồm: tiền mặt, tiền gửi không kỳ hạn, tiền gửi có kỳ hạn ngắn (thường dưới 3 tháng). Tương đương tiền phải thỏa 2 điều kiện: (1) chuyển đổi thành tiền dễ dàng, (2) không có rủi ro trọng yếu về sụt giảm giá trị khi chuyển đổi. Tiền gửi kỳ hạn trên 3 tháng kế toán xếp vào đầu tư ngắn hạn, nhưng về bản chất kinh tế vẫn gần với tương đương tiền.

WHY/HOW

Phân loại đúng tương đương tiền ảnh hưởng trực tiếp đến độ chính xác của các chỉ số thanh khoản (cash on hand, current ratio) và báo cáo lưu chuyển tiền tệ. Khi doanh nghiệp rút tiền gửi kỳ hạn để tái đầu tư, dòng tiền bị ghi nhận sai vào hoạt động đầu tư, làm méo dòng tiền thực. Vàng trang sức/thành phẩm bị loại khỏi tương đương tiền vì bán tháo mất 10-30% giá trị.

Notes

  • 2024-10

    • Tại VN, tiêu chí kỳ hạn < 3 tháng là chuẩn thực tế phổ biến để phân loại tương đương tiền
    • 4 cấu phần: tiền mặt, tiền gửi NH không kỳ hạn, tiền đang chuyển, tiền gửi có kỳ hạn < 3 tháng

  • 2020-04

    • FPT: tiền và tương đương tiền chỉ 841 tỷ nhưng tiền gửi kỳ hạn trong đầu tư ngắn hạn lên 6.701 tỷ - dòng tiền từ hoạt động đầu tư bị âm giả 3.845 tỷ do gửi/rút tiết kiệm
    • PNJ: hàng tồn kho 7.037 tỷ nhưng tiền mặt chỉ 95 tỷ; vàng trang sức và thành phẩm KHÔNG phải tương đương tiền; một phần hàng hóa 1.906 tỷ đã thế chấp ngân hàng
    • Vàng miếng nguyên liệu (392 tỷ của PNJ) gần có thể coi là tương đương tiền hơn so với vàng trang sức

Backlinks